5G手机备货提升行业景气度智能手机供应链迎"暖冬"

李明(化名)是一家手机零部件上市公司投资者关系负责人,他对中国证券报记者坦言,往年第四季度厂商去库存,会出现砍单现象,但今年四季度公司没有遇到这种情况。“华为、小米、OPPO、vivo都没有砍单,情况比较好。”

“以前四季度和次年一季度相对较淡,但今年没有这个情况,春节期间我们也会继续忙碌,用工还有较大需求。”12月2日,多家机构调研长盈精密时,该公司表示,公司产品有手机连接器、屏蔽件、外观件等,并已经为部分5G手机供货。

“每一款新推出的智能电视都有Netflix的选项。去健身房时,每台智能健身设备都可以选择Netflix,” 库班说,“Netflix不仅在这里无处不在,而且在全球范围内也变得越来越无处不在……我认为其竞争对手根本不会对此产生负面影响。”

从国内市场来看,中国信通院数据显示,2018年国内手机市场总体出货量为4.14亿部,同比下降15.6%,降幅较上年扩大3.4个百分点。2019年1-11月,国内手机市场总体出货量为3.58亿部,同比下降5.4%。

东北证券电子行业首席分析师张世杰称,对于5G手机,手机厂商的预期较高,品牌厂商积极备货5G,个别厂商对一些领域会提前采购以防止出现断货情况,下游整体需求比较景气。此外,从苹果品牌来看,2020年春季要发布iPhone SE2,相比2019年多了一个增量机型,苹果供应链情况可观。

部分石路村的鹿寨蜜橙已进入种植的第5年,也是丰产期的第1年,每亩产量最高预计能超6000斤,盈利超过1万元。鹿寨蜜橙成为当地农民的致富产业,并于2014年获中国国家地理标志产品保护。

近日,中国证券报记者调研多家手机产业链公司了解到,相对2018年手机行业遭遇寒冬,今年第四季度手机行业正在迎来暖冬。

依靠这些收入,陆华南一家不仅在去年完成了脱贫摘帽,还得到了两个女儿的学费。“大女儿去年考上了研究生,小女儿业上高中了,学费生活费都不用操心了,现在只想一心把这个果园管理好。”陆华南说道。

“今年手机行业整体情况实际上并不好,但相对2018年,今年第四季度情况要好。”广东一家手机供应链上市公司中层张伟(化名)对中国证券报记者直言。

东方财富Choice数据显示,今年第四季度以来,立讯精密、歌尔股份、深南电路、奋达科技等20余家手机供应链上市公司接到机构调研。仅12月,机构投资者已密集调研广信材料、安洁科技、信维通信、星星科技、深天马A等10余家手机供应链公司。

但库班仍然对Netflix在继续渗透海外市场及加速其全球增长方面持乐观态度。

12月16日,安洁科技接受机构调研时称,5G手机的散热产品单机价值较4G手机会有较大提升。公司供应的散热产品主要是石墨散热片、石墨烯薄膜散热片等,目前公司也在开发更适合5G手机需求的散热产品。

每到12月底,蜜橙正式上市之后,山上山下都是采摘和分拣打包的工人。“我们的蜜橙都是供不应求,在下果前的一个月,许多来自北上广的老板就会来接洽收获生意,根本不愁卖。”石路村委党支部书记梁吉龙说道。

据统计,仅在石路村的鹿寨蜜橙种植基地,截止2019年2月,就收果30万斤,产值120万元。进入丰产期后,今冬明春,预计收果供应春节市场100万斤,毛收入达400万元。鹿寨蜜橙也成为了当地农民心目中黄金果和致富果。(完)

“明年手机行业应该会更好一些,5G带动效应才会体现出来。”李明对中国证券报记者说,最近到公司调研的机构特别多。在记者与其交谈时,还有投资机构打电话预约前往该公司调研。

果农将橙子装筐。王以照 摄

从中国市场来看,Counterpoint认为,中国零部件厂商、手机厂商、运营商及渠道商已纷纷出台“5G+IoT”“5G+AI”等发展战略,并与上下游结成合作伙伴关系,强强联合以抓住5G带来的绝佳市场机遇。2020年中国市场5G手机产品预计将突破100款,5G手机在中国市场的出货量预计将超过1.5亿部。

近日,中国证券报记者从多家手机供应链上市公司了解到,由于5G手机备货等利好因素影响,第四季度手机供应链开始走出“寒冬”。相比2018年,智能手机供应链正迎来“暖冬”。

“5G来得太快了,大家已经在做5G手机了。但5G手机今年还没大规模上量,核心零组件,芯片、天线的产能也还没上来。”张伟说。

“明年很多订单都是5G手机。通过我们的工厂来生产的客户越来越多,很多物料交给我们来采购。我们首先看供应链企业的产品质量,其次是交货能力和产能保障能力。现在上游供应链也有很多新的企业涌现出来,它们成长也很快。”王波说。

Netflix第四季度的自由现金流为负17亿美元,重申其现金消耗在2019年达到顶峰,并表示现在正朝着使自由现金流为正的方向缓慢发展。

“明年上半年的项目都排满了,很多是5G手机。手机行业有两三年没见到这么旺盛的需求了。”王波(化名)所在的公司是国内某头部手机ODM公司,他对中国证券报记者说,明年是手机行业大年,品牌客户需求旺盛,公司订单已全部饱和,产能供不应求,整个上游供应链产能比较紧张。

中国信通院数据显示,2019年1-11月,国内手机市场5G手机出货量为835.5万部。11月份,5G手机出货量达507.4万部,相较于10月份的249.4万部环比增长103.45%。

市调机构Counterpoint预计,2020年全球5G智能手机出货量将超过2.7亿部,5G手机渗透率将从2019年的约1%增长到2020年的超过15%。

Netflix的股价在2019年上涨了20%,表现落后于大盘。然而,这家流媒体巨头在过去10年中经历了史诗般的上涨,作为过去十年中表现最好的公司,回报率超过4000%。

Netflix在周二盘后发布了第四季度财报。该公司在营收和利润上都表现出色,但给出了令人失望的财测,且美国国内订阅用户增长也不及预期,这令Netflix的股价周三下跌了近3%。

12月中旬,鹿寨蜜橙进入收获初期,在位于鹿寨县鹿寨镇石路村的鹿寨蜜橙产业(核心)示范区,4700多亩的蜜橙种满了数十个山头,树木被金黄色的橙子压弯了枝头。采摘的工人们拿着剪刀,拉着塑料筐子在山上穿梭,在一阵阵咔嚓声中,只需半个小时,一个工人就能把筐子装满。按照保底收购价5元每斤计算,一筐橙子就价值600余元。

陆华南和覃连香正在果园内采摘蜜橙。王以照 摄

在果园中忙碌的石路村村民陆华南和妻子覃连香,在5年前以自家的20亩荒山入股蜜橙种植,仅靠土地分成一年就能获得一万两千元的收入,同时两人还在果园打工,每月工资收入超6000元。

最近某手机供应链上市公司接受机构调研时表示,国内5G大规模商用正在加速,带动了整个消费电子产品行业的人气和旺盛需求,对公司及消费电子行业供应链创造了有利条件,公司下半年的5G手机订单及交货量呈现出持续快速增长状态。

陆华南和覃连香抬着装满蜜橙的筐子走下山。王以照 摄

长盈精密表示,2019年对于智能手机而言,是从4G向5G过渡的一年,消费者换机的需求受到一定程度影响。明年将迎来5G手机的第一波换机潮,各大手机品牌都会推出更多价格更友好的5G手机。

对于今年第四季度手机行业回暖的原因,张伟对中国证券报记者表示,一般情况下行业上半年比较淡。九月份手机厂商发新机,七八月份开始拉货,第三季度一般是旺季。但今年第三季度情况较差,没有太多新机型。现在处于4G到5G换代阶段,手机厂商将重点放在明年一季度或者上半年,大家都推5G手机,因此订单比较多。

今年第三季度开始,手机行业开始出现回暖迹象。市调机构Canalys数据显示,由于一系列市场刺激因素推动需求增长,2019年第三季度全球智能手机出货量同比增长1%,两年来首次实现增长。